Crecimiento. Transformación. ¿Puedes lograr cualquiera de los dos sin riesgo?

La innovación y el crecimiento son razones de peso para que los aseguradores vuelvan a centrarse en los fundamentos y dominen las tecnologías emergentes y disruptivas.

Parafraseando una famosa línea de la literatura, la industria de los seguros hoy en día se enfrenta tanto a los mejores como a los peores tiempos. No cabe duda de que existen importantes desafíos – unos tipos de interés históricamente bajos, un crecimiento escaso o nulo, el aumento de la frecuencia y el costo de las catástrofes naturales, la intensificación de la reglamentación y la nueva competencia de los agentes no tradicionales.

Pero al mismo tiempo, vemos un amplio espacio para la innovación y el crecimiento. Hay convincentes oportunidades de transformación en todo el negocio. Para aprovechar estas oportunidades, las aseguradoras tendrán que ajustar sus modelos de negocio, utilizar la tecnología y los datos de manera más eficaz y desarrollar los nuevos productos que las personas, las empresas y la sociedad necesitan.

Los EY Insurance Outlooks representan la perspectiva de la organización sobre las cuestiones que conforman la industria a corto plazo. El informe de este año se elaboró sobre la base de nuestro profundo conocimiento del sector, una encuesta de toda la práctica mundial de los seguros y una variedad de aportaciones de los líderes mundiales y regionales de los seguros, clientes seleccionados y analistas externos. Los informes mundiales, regionales y de países individuales complementan la serie NextWave, que adopta una perspectiva a más largo plazo (cinco años y más) y examina los escenarios específicos del mercado que conformarán el futuro del sector.

El contexto desafiante

El Global Insurance Outlook (pdf) de este año destaca un momento único para el sector. Nunca antes habían coexistido riesgos tan significativos y un gran potencial.

Bajas tasas de interés

Las bajas tasas de interés, el estancamiento del crecimiento y la probabilidad de una recesión mundial ejercen una presión real no sólo sobre los resultados de las aseguradoras, sino también sobre sus planes estratégicos y programas de transformación. Los días en que se dependía de los rendimientos de las inversiones como la principal fuente de rentabilidad han terminado. La incertidumbre geopolítica, las tensiones comerciales y la disminución de la penetración también complican las perspectivas de la industria. Aún así, a pesar de la presión de los costos, las aseguradoras no pueden permitirse perder de vista la necesidad de innovación e inversión con visión de futuro.

Fuente: Credit Suisse

Demografía cambiante

El envejecimiento de la población y las bajas tasas de natalidad son un desafío en muchos mercados. A medida que las generaciones mayores se jubilan y las más jóvenes posponen los hitos tradicionales (por ejemplo, el matrimonio y la propiedad de la vivienda), los aseguradores deben desarrollar nuevas propuestas de valor. Por el contrario, el crecimiento de las clases medias en varios mercados en desarrollo, en particular en Asia, ha supuesto una gran ayuda para los aseguradores. De cara al futuro, las regiones con poblaciones en crecimiento, como África, pueden impulsar el crecimiento dentro de los nuevos mercados.

Las crecientes expectativas de los clientes

Los clientes de los seguros esperan ahora las experiencias digitales y personalizadas que ofrecen muchas industrias. Algunos líderes han creado marcas de "campo verde" para superar las limitaciones de los sistemas heredados. Otros se están comprometiendo con InsurTechs y los principales actores de la tecnología para fortalecer las capacidades digitales. Pero las aseguradoras necesitan comprender cómo están cambiando las expectativas de los clientes y cómo aprovechar las nuevas tecnologías para ofrecer productos, servicios y experiencias que se ajusten a esas expectativas.

Fuente: Forrester

Seis fuerzas que reforman la industria

Clasificadas en función de su probabilidad y su impacto en la industria de los seguros durante los próximos tres años, se identificaron las siguientes tendencias mediante una encuesta realizada a profesionales de los seguros de EY en todo el mundo, junto con talleres de colaboración de seguimiento con nuestros líderes mundiales y regionales de los seguros.

1. Alcanzar la excelencia operacional y la eficiencia de los costos

Dados los bajos tipos de interés, la disminución de los rendimientos de las inversiones y el limitado crecimiento de los ingresos, las aseguradoras deben seguir centrándose en la eficiencia de los costos. Los aseguradores deben dar prioridad a la mejora de los índices de pérdidas mediante un conjunto diverso de medidas, como la diversificación de la combinación de portafolios y la gestión del riesgo.

Pero la optimización de los costos no puede venir a expensas de la innovación. A largo plazo, el cambio a una base de costos variables requiere que la inteligencia artificial (IA), la migración a la nube y la automatización se integren plenamente en las funciones y operaciones clave. También serán fundamentales para los nuevos modelos de funcionamiento, que contarán con una mayor colaboración en toda la cadena de valor de la que es habitual hoy en día.

2. Ganar la guerra por el talento

Muchos ejecutivos con visión de futuro ven ahora el talento como la "salsa secreta" para maximizar los beneficios de todo tipo de inversiones a gran escala. Tanto los titulares de cargos con vida como los que no la tienen necesitan recursos técnicos específicos (actuarios, científicos de datos y analistas de datos) y más "pensamiento digital", en particular de las generaciones más jóvenes.

Pero, las aseguradoras generalmente se clasifican bajo en términos de dónde quieren trabajar los graduados universitarios. Para atraer el talento adecuado en este entorno competitivo, los aseguradores deben definir y comunicar un claro sentido de finalidad: por qué la industria es importante, su valor social y por qué es un sector atractivo en el que desarrollar una carrera.

Fuente: Comisión Europea

3. Gestionar las presiones regulatorias

Los organismos reguladores de todo el mundo se muestran más activos a la hora de abordar cuestiones que van desde la presentación de informes financieros, cuestiones fiscales y normas de capital hasta la lucha contra el blanqueo de dinero, la protección de los consumidores y la privacidad de los datos. La NIIF 17 es una de las principales preocupaciones; los nuevos indicadores clave de rendimiento y las métricas de información requerirán que las aseguradoras articulen nuevas líneas argumentales para explicar su rendimiento a los inversores.

Ya sea que se trate de reglamentos locales o internacionales, las aseguradoras deben tratar de encontrar las áreas en las que las inversiones para el cumplimiento pueden aportar eficiencia de capital, satisfacción del cliente y ventaja competitiva.

4. Digitalizar la distribución

Las aseguradoras de todo el mundo siguen tratando de dominar la distribución en un mundo predominantemente digital. Una sólida plataforma de distribución digital es esencial para ofrecer las experiencias intuitivas y personalizadas que esperan los consumidores, así como para reducir los costos de adquisición, aumentar la eficiencia y – en última instancia – vender más productos.

La clave es hacer que el toque humano esté convenientemente disponible cuando y como los consumidores lo deseen, incluso cuando la mayoría de las interacciones se producen a través de canales digitales. El viaje de la digitalización es crítico para que las aseguradoras cumplan sus planes de transformación a largo plazo, para impulsar la innovación y para formar y participar en los ecosistemas de la industria.

5. Dominar la tecnología emergente y disruptiva

Las tecnologías emergentes y disruptivas continuarán dando forma a la industria mundial de los seguros, permitiendo a las aseguradoras generar conocimientos sobre los riesgos en tiempo real y satisfacer proactivamente las necesidades de los clientes. La adopción de la Internet de las Cosas (IoT), drones y los modelos de seguros conectados se encuentra en su mayor parte en la etapa de experimentación, aunque algunos de los primeros adoptantes ya han visto resultados prometedores.

Blockchain ha comenzado a hacer incursiones como facilitador de una mayor transparencia y un intercambio de datos más eficiente. La automatización robótica de procesos está más arraigada en las reclamaciones y los procesos administrativos básicos. El uso efectivo de tecnología avanzada es necesario para que las aseguradoras desarrollen nuevas propuestas de valor y modelos de negocio que puedan fortalecer las relaciones con los clientes.

Fuente: Juniper Research

6. Navegar por los riesgos y oportunidades del cambio climático

El impacto del cambio climático en las aseguradoras se medirá en cientos de miles de millones, incluso billones, de dólares. Si bien existen graves riesgos a la baja que hay que manejar, el potencial de crecimiento de las primas es enorme.

Los aseguradores están en una posición única para ayudar a las personas, las empresas y las comunidades a reconocer la necesidad de una mayor protección y a cerrar la enorme brecha de protección que existe actualmente en relación con el cambio climático. Además de la cobertura de riesgos, los aseguradores pueden prestar servicios tanto preventivos como de recuperación.

A corto plazo, los dirigentes de las aseguradoras deberían evaluar las repercusiones y planificar la adopción de las medidas iniciales para elaborar modelos de riesgo y marcos normativos. El cambio climático se ha convertido en una importante cuestión estratégica para el sector en los últimos años; en los próximos años no hará sino aumentar su importancia, tanto en términos de perfiles de riesgo como de corrientes de ingresos.

Fuente: Swiss Re

Tres maneras en que las aseguradoras pueden avanzar

El sector de los seguros desempeña un papel fundamental para ayudar al mundo a navegar por una serie de fuerzas poderosas y megatendencias, desde la globalización y los cambios demográficos hasta el cambio climático y el cibercrimen. Sin embargo, para fortalecer su capacidad de proporcionar liderazgo social, los aseguradores deben mejorar su rendimiento financiero y arreglárselas con las duras condiciones económicas. Deben adoptar tecnologías disruptivas y nuevos datos para desarrollar los nuevos modelos comerciales, las propuestas de valor y las ofertas de productos necesarios para relanzar el crecimiento.

1. Seguir impulsando lo digital con el enfoque de experimentar a escala.

A corto plazo, las aseguradoras deberían seguir experimentando con lo digital – incluyendo la automatización, la IA y la nube – en puntos específicos de la cadena de valor. También deben estar preparados para escalar rápidamente lo que funciona y ampliar sus capacidades digitales en el contexto de los productos, propuestas y ecosistemas conectados, sin dejar de ser conscientes de su propósito fundamental al aplicar estas nuevas tecnologías.

2. Prepararse para los nuevos riesgos y responsabilidades con nuevos productos y modelos de negocio.

Los nuevos datos, los análisis avanzados y los modelos sofisticados pueden hacer que el riesgo sin precedentes sea manejable y presentar una importante oportunidad de mercado. Los productos y servicios innovadores para la economía del intercambio, los seguros basados en el uso y los modelos de suscripción son respuestas viables a los cambios en la industria y a las expectativas cambiantes de los consumidores. Incluso una nueva regulación puede abrir puertas, ofreciendo ventajas en términos de involucrar a los clientes en relaciones sólidas y basadas en la confianza.

3. Concéntrese en los elementos fundamentales, incluyendo culturas más fuertes y un mejor storytelling

Las principales aseguradoras del futuro serán las que sean capaces de atraer una reserva de talento diverso para crear culturas que sean digitales en primer lugar, comprometidas con la agilidad y abiertas a la toma de riesgos. Las aseguradoras deben ofrecer un propósito claro a una nueva generación de trabajadores y comunicar de manera persuasiva por qué la industria es un lugar atractivo para trabajar. El sector de los seguros debe articular su propósito a nivel social, lo que puede ayudar a restablecer la confianza en el sector, así como aumentar su pertinencia y rentabilidad.