Como se puede apreciar en la gráfica anterior, el MTC obtenido bajo el esquema de tributación del APA bajo el enfoque QMA se encuentra, en la mayoría de los casos de la muestra, entre el 5% y 10% mientas que, al aplicar las reglas de Safe Harbor, el MTC (Utilidad Operativa) efectivo se encuentra entre 10% y 30% para la mayor parte de los elementos de dicha muestra.
En un ejercicio práctico, en el que se comparó un grupo de empresas de manufactura, para identificar el diferencial entre el margen operativo sobre costos totales y el efectivo que se obtendría bajo en el enfoque de Safe Harbor, así como el margen al amparo de un APA bajo el QMA, el resultado muestra que el MTC obtenido bajo el esquema de tributación del APA bajo el enfoque QMA en la mayoría de los casos se encuentra entre el 5% y 10%, mientas que, al aplicar las reglas de Safe Harbor, el MTC efectivo se ubica entre 10% y 30% para la mayor parte de los elementos de dicha muestra:
- MTC Safe Harbor = Utilidad determinada (mayor entre 6.5% costos y 6.9% activos) / Costos y gastos de la maquila.
- MTC = Utilidad operativa / Total de costos y gastos operativos.
- MTC Safe Harbor = Utilidad Safe Harbor / Total de costos y gastos operativos.
- MTC Safe Harbor = Utilidad determinada (mayor entre 6.5% costos y 6.9% activos) / Costos y gastos de la maquila.
Con base en lo anterior, se puede identificar que el impacto de la reforma fiscal 2022 representaría un aumento substancial en la carga tributaria posterior al último ejercicio cubierto por los APA, en la medida en que las maquilas sean intensivas en activos bajo el enfoque unilateral de dichas reglas y que no exista la reincorporación de la posibilidad de obtener un APA en las disposiciones fiscales mexicanas.
Finalmente, los Grupos Empresariales Multinacionales (GEM) a los que pertenecen las maquiladoras pueden plantearse la posibilidad de evaluar otros modelos operativos, bajo los cuales la estructura de costos y gastos, así como de tenencia de activos pudiera verse modificada. Para poder llevar a cabo una implementación exitosa de esta alternativa se tendrían que poder contestar, entre otras, preguntas como:
- ¿Cuáles son los generadores de valor del GEM?
- ¿Qué implicaciones fiscales y comerciales tendría un cambio en el modelo operativo de negocio tanto para la maquiladora como para su parte vinculada mandante en la operación?
- ¿Cómo se vería beneficiado el GEM en caso de cambiar el modelo operativo de negocio de la maquiladora?
- ¿Se debería de realizar un pago compensatorio a la entidad principal? De ser así, ¿cómo se determinaría el mismo?
En caso de que las respuestas a las preguntas anteriores lleven a concluir que otro modelo operativo es viable, los ejecutivos del GEM podrían llevar cabo el proceso de transformación del modelo operativo en tres etapas:
Proceso de cambio en el modelo operativo